ESG: o que é, princípios e benefícios

Última atualização em 05/05/2023 às 11:44

Eu não tenho dúvidas que você já ouviu falar na sigla ESG, um conjunto de diretrizes que mudou o cenário de negócios no mundo. Se me permite dizer, considero essa iniciativa uma vanguarda da revolução sustentável do mercado.

Mas calma aí, do que se trata essa sigla e por que é tão importante hoje em dia?

Tem muito para falar sobre, mas posso adiantar que trata-se das diretrizes que investidores de todo o planeta estão seguindo na hora de decidir em quais empresas investir dinheiro.

Neste guia, vou te mostrar tudo sobre o assunto. Quero descomplicar o ESG e exibir caminhos para você inovar em seu negócio para aproveitar melhor as diretrizes.

O motivo? Vou te mostrar como abraçá-las pode levar a uma melhor reputação, redução de custos e maior fidelidade do cliente.

Além disso, navegaremos pelo domínio cada vez maior dos investimentos desse tipo, e como eles moldam o futuro das do mercado financeiro.

E aí, pronto(a) para entender como essas diretrizes estão transformando o amanhã? É só seguir a leitura!

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O que é ESG?

Afinal, o que significa a sigla ESG? É um acrônimo para Ambiental, Social e Governança, diretrizes que guiam investimentos por todo o mundo. O índice define se uma organização é sustentável, socialmente consciente e bem gerenciada.

Ele representa uma tendência quente que tomou o mundo dos negócios.

Imagine: três pilares para garantir a promoção  de  práticas sustentáveis e responsáveis — se me permite a analogia, é como os Vingadores do universo corporativo.

Agora, por que esses três pilares? É que foram mapeados problemas em cada um deles.

E o entendimento é que essas são as bases para avaliar o potencial de um negócio.

Veja bem: quando eu falo de “potencial”, não me refiro somente ao retorno financeiro, mas também à capacidade da empresa de impactar a sociedade e o meio ambiente de forma positiva.

Por isso que eu digo: essa não é uma sigla da moda — é o futuro dos negócios.

Como e quando surgiu o ESG?

E aí, vamos falar sobre a origem do ESG? Acredite ou não, o conceito de considerar fatores ambientais, sociais e de governança pode ser rastreado até as décadas de 1960 e 1970.

Um aumento no ativismo social e uma maior consciência ambiental lançaram as bases para o movimento moderno — como a gente conhece agora.

Foi em 2004 que essa força ganhou os contornos de um “índice financeiro”, por assim dizer, como parte da Iniciativa Financeira do Programa Ambiental das Nações Unidas.

Essa iniciativa culminou em um estudo, que cunhou o termo pela primeira vez, e também serviu como um catalisador para investidores e empresas começarem a levar esses fatores a sério.

Outro ponto importante foi a criação dos green bonds em 2007: títulos verdes utilizados para financiar projetos com benefícios ambientais ou climáticos.

Princípios ESG

Hoje em dia, os fatores Ambientais, Sociais e de Governança impactam negócios de todos os portes.

Por exemplo, um fabricante de pequena escala pode enfrentar pressão para reduzir o desperdício e mudar para métodos de produção mais ecológicos.

Enquanto isso, uma grande corporação pode enfrentar uma reação negativa por práticas trabalhistas inadequadas.

Abordar essas questões não apenas protege a reputação de um negócio, mas também aumenta a sustentabilidade financeira de longo prazo.

Agora, como diferenciar esses três fatores e o que, na prática, cada um quer dizer? Eu vou explicar o que hoje guia o investimento sustentável, olha só:

Ambiental

Se tornar uma empresa verde é o nome do jogo.

As empresas que adotam princípios ambientais se concentram em reduzir sua pegada de carbono, gerenciar resíduos e conservar os recursos naturais.

Por exemplo, uma iniciativa bem-vista pode ser a instalação de painéis solares, a correta reciclagem de materiais ou a adoção de tecnologias de eficiência energética para minimizar seu impacto ambiental.

Social

Aqui, trata-se do poder das pessoas.

Os princípios sociais destacam os direitos humanos, as práticas trabalhistas e o envolvimento da comunidade.

Uma organização voltada para a responsabilidade social deve fornecer salários justos, priorizar o bem-estar dos funcionários e apoiar causas locais.

O objetivo é que a empresa seja o que chamamos de “um bom cidadão corporativo“.

Governança

Por último, mas certamente não menos importante, os princípios de governança cobrem a questão das estruturas corporativas, remuneração executiva e práticas éticas.

Uma empresa que domina a governança pode ter um conselho diversificado, processos de tomada de decisão transparentes e uma política anticorrupção sólida como uma rocha.

Resumindo, uma organização que mostra ao mundo que está falando sério.

O que é preciso para ter uma empresa ESG?

Bom, parece uma pergunta retórica, não é? A resposta óbvia seria: basta seguir as diretrizes do índice, oras!

Mas não é bem assim — e além do mais, nem todos sabem o que compõe essas diretrizes.

Primeiro de tudo: tenha em mente que entrar nesse índice não é um passeio no parque. É preciso comprometimento e dedicação aos três princípios básicos: Ambiental, Social e Governança.

Para possuir uma empresa identificada com as diretrizes, você precisará inserir esses princípios na própria estrutura do seu negócio, desde o desenvolvimento de produtos e gerenciamento da cadeia de suprimentos até as relações com os funcionários e a composição do conselho.

Não se trata apenas de colocar um rótulo verde; trata-se de adotar uma abordagem holística que prioriza a sustentabilidade e a responsabilidade social.

E isso se dá de várias maneiras — tantas que nem vou conseguir pontuar aqui nesse texto.

O importante é olhar para dentro da sua estrutura corporativa com um olhar crítico e buscar pontos críticos relacionados aos três pilares.

O que deve ser melhorado agora? O que pode ser uma melhoria secundária? Em quais pontos seu negócio já se destaca?

Vou ser sincero: você pode estar diante de profundas mudanças infraestruturais, políticas, sociais e de governança.

Mas vá por mim, vale a pena!

A adoção pode abrir portas para novos mercados, atrair investidores que pensam da mesma forma e oferecer uma vantagem competitiva no atual cenário de negócios em rápida evolução.

A melhor parte?

Você estará fazendo uma diferença real para o planeta e as pessoas. É aquela clássica situação win-win!

Um ponto importante também é que uma organização realmente ESG está listada (ou no processo de IPO) na Bolsa de Valores.

Como eu disse, esse é um tipo de índice que várias agências financeiras realizam — sua fiscalização das organizações interessadas resulta em pontos, que então servem para posicioná-las no ranking em questão.

Como saber se uma empresa é ESG?

É o que eu disse anteriormente: é necessário verificar se a empresa está listada na Bolsa de Valores e se está dentro de um índice identificado como Environmental, Social and Governance.

O sistema MSCI ESG é um dos mais populares atualmente e avalia empresa de todo o mundo nas seguintes categorias:

Retardatária

Uma empresa atrasada em seu setor com base em sua alta exposição e falha em gerenciar riscos ambientais, sociais e de governança significativos.

Mediana

Uma empresa com um histórico misto ou não excepcional de gerenciamento dos riscos e oportunidades mais significativos em relação aos pares do setor

Líder

Uma empresa líder em seu setor na gestão dos fatores ambientais, sociais e de governança.

Se você está fazendo a pesquisa por si próprio(a), faça questão de verificar o histórico da organização em questão.

Procure por indícios como: eles demonstraram consistentemente um compromisso com os princípios ambientais, sociais e de governança?

Além disso, procure certificações de terceiros, como B Corp ou LEED, e veja se elas estão incluídas em índices ou fundos com tal foco.

Qual é a relação entre ESG e Greenwashing?

À medida que os princípios ambientais, sociais e de governança ganham força, é crucial entender a linha tênue entre o compromisso genuíno com os fatores e o greenwashing.

Já ouviu falar nesse termo?

Trata-se de uma prática enganosa em que as empresas apresentam uma imagem ambientalmente responsável, mas suas ações contam uma história diferente.

Resumindo em miúdos, é o famoso ditado “casa de ferreiro, espeto de pau“.

Mas como as águas turvas do greenwashing podem impactar as ações ambientais, sociais e de governança de um negócio?

O greenwashing pode assumir várias formas: reivindicações exageradas, divulgação seletiva de informações ou até mentiras descaradas — as famosas fake news.

As empresas podem exibir suas iniciativas ambientais, sociais e de governança em campanhas de marketing chamativas, enquanto escondem práticas menos estelares nos bastidores.

É uma maneira sorrateira de lucrar com a crescente demanda por produtos e serviços sustentáveis sem fazer as mudanças necessárias.

Digamos, por exemplo, que uma marca de fast-fashion lance uma linha de roupas “sustentável”, e promova no lançamento materiais ecologicamente corretos e práticas trabalhistas justas.

Mas, após uma inspeção mais detalhada, você descobre que a linha representa apenas uma pequena fração de sua produção total, e o restante de suas operações ainda envolve fábricas clandestinas e poluição maciça.

Isso, amigos e amigas, é greenwashing em ação.

Aqui, falo não somente como especialista em marketing, empreendedor e investidor, mas como consumidor: é essencial estar atento e questionar as alegações de Environmental, Social and Governance feitas pelas empresas.

Fazer a diligência é uma obrigação social que todos nós temos!

E digo mais: ao fazer a lição de casa e responsabilizar as empresas, podemos separar o joio do trigo e ver quem realmente se preocupa em promover um futuro mais sustentável e ético para todos.

Benefícios do ESG para as empresas

Não é mentira quando se diz que empresas engajadas com princípios ambientais, sociais e de governança colhem uma infinidade de benefícios.

Vou explicar alguns deles a seguir, olha só:

Melhoria da reputação

Um forte histórico ambiental, social e de governança pode fazer maravilhas para a imagem de uma empresa. É como uma “medalha ao mérito“, que a destaca como um player responsável e ético no mercado.

Com mais consumidores e investidores priorizando a sustentabilidade, uma boa reputação pode levar a maiores oportunidades de negócios. É uma conta básica, concorda?

Redução de custos

Práticas sustentáveis, como eficiência energética ou redução de resíduos, podem levar a economias significativas de custos.

Esse já é um tremendo benefício por si só, né?

E à medida que as empresas otimizam suas operações e reduzem o consumo de recursos, elas podem desfrutar de despesas operacionais mais baixas e resultados financeiros mais saudáveis.

Linhas de créditos especiais

As instituições financeiras estão a cada dia melhorando os filtros por trás das decisões das cessões de empréstimos ou linhas de crédito.

Ser uma empresa engajada com as diretrizes ambientais, sociais e de governança pode ser um atalho para ter acesso a esses serviços.

É algo que pode fazer toda diferença no financiamento de novos projetos, expansão de operações e no fortalecimento de sua vantagem competitiva.

Fidelização de clientes

Ao se comprometer com os princípios do índice, as empresas cultivam conexões mais profundas com clientes — especialmente àqueles que compartilham seus valores.

À medida que os consumidores preocupados com a sustentabilidade se tornam mais leais às marcas que priorizam Environmental, Social and Governance, essas empresas conseguem reter clientes e garantir maior crescimento ao longo prazo.

O que são investimentos ESG?

E agora, no papel de um investidor ou fundo, o que é considerado um investimento ESG?

Trata-se de considerar o desempenho ambiental, social e de governança de uma empresa juntamente com as métricas financeiras tradicionais.

O objetivo é identificar oportunidades sustentáveis e responsáveis que possam agregar valor a longo prazo.

O cenário de investimentos ESG no Brasil

No Brasil, o cenário de investimentos Environmental, Social and Governance evolui rapidamente.

O país abriga um mercado crescente de financiamento sustentável, impulsionado pela crescente conscientização entre investidores, reguladores e empresas.

A bolsa de valores B3 abraçou essa tendência, e lançou o Índice de Sustentabilidade Empresarial (ISE) para destacar empresas com fortes credenciais Environmental, Social and Governance.

De acordo com o estudo “Retrato da Sustentabilidade no Mercado de Capitais” da Anbima, a maioria das instituições ainda está em processo de implementação ou sequer implementaram ações concretas nos princípios ambientais, sociais e de governança.

Qual é a importância dos investimentos ESG?

A importância desse tipo de investimento reside no seu potencial para gerar mudanças positivas e criar valor a longo prazo.

As empresas que priorizam a sustentabilidade tendem a ser mais resilientes, inovadoras e mais bem equipadas para navegar pelas incertezas do mercado.

Ao apostar nas organizações com visão de futuro, os investidores podem se beneficiar das oportunidades de crescimento que acompanham um modelo de negócios sustentável, além de causar um impacto positivo no mundo.

Como investir em Environmental, Social and Governance?

E você, se interessou nesse mundo e quer explorar o universo das empresas engajadas com iniciativas ambientais, sociais e de governança? Separei algumas dicas essenciais:

• Identifique seus valores: comece esclarecendo suas prioridades pessoais. Quais questões são mais importantes para você? O ambiente? Justiça social? Governança corporativa? Isso ajudará você a focar sua estratégia de investimento.
• Faça sua pesquisa: investigue as credenciais de possíveis investimentos. Procure empresas com forte desempenho Environmental, Social and Governance e compromisso com a sustentabilidade.
• Diversifique seu portfólio: distribua seus investimentos em vários setores de Environmental, Social and Governance e classes de ativos.
• Monitore seus investimentos: revise regularmente o desempenho de seus investimentos para garantir que eles continuem atendendo aos seus critérios. Prepare-se para ajustar seu portfólio conforme necessário para permanecer fiel às suas metas de investimento sustentável.

E agora, que tal seguir aprendendo? Eu escrevi um guia com as principais e mais relevantes tendências do mercado digital em 2023. Baixe agora, é gratuito!

Conclusão

Três palavrinhas é muita coisa para digerir, concorda?

O índice Ambiental, Social e Governança é uma verdadeira revolução na tomada de decisões financeiras. Trata-se de uma nova guinada no mercado de investimentos.

Para as empresas, ao adotar esses princípios, é possível melhorar sua reputação, reduzir custos, acessar linhas de crédito especiais e promover a fidelidade do cliente.

Os investimentos comprometidos com essa causa são cada vez mais importantes, e proporcionam retornos competitivos, que também contribuem para um futuro sustentável.

E você, como encara o tema em seu negócio? Me conte suas opiniões nos comentários aqui embaixo.

Até a próxima!

Perguntas frequentes sobre ESG

O que é ESG?

A sigla significa Ambiental, Social e Governança, um conjunto de critérios usados para avaliar a sustentabilidade e o impacto ético das empresas.

Quais são os princípios ESG?

Os princípios incluem fatores ambientais (mudanças climáticas, poluição), sociais (práticas trabalhistas, diversidade) e de governança (estrutura corporativa, ética).

Quais são os benefícios do ESG para as empresas?

Os benefícios para as empresas incluem melhor reputação, redução de custos, linhas de crédito especiais, fidelidade do cliente e criação de valor de longo prazo.

O que são investimentos ESG?

Os investimentos no índice Ambiental, Social e Governança,  envolvem a seleção de ativos com base na aderência da empresa aos princípios ambientais, sociais e de governança, promovendo o crescimento sustentável.